新NISA〜目的別＆金融教育ポートフォリオ（PF)の紹介〜

2024年から新NISAが開始され、生涯投資枠は1,800万円となります。

今回、自分の方針を整理するにあたり記事にまとめました。

方針は今までと変わらず

超長期では、老後・相続用に全世界株式。

中期から長期的にかかる、車購入・娯楽用・住宅リフォームに米国株式。

現金・全世界株式のPFでまとめる事も考えましたが、今まで通り目的別にファンドを分けた方が、自分の頭がスッキリするので、この方針で行こうと思っています。

加えて、投資を楽しむ目的でサテライト部分で、オルカンやS＆P500とは違ったファンドも買っていこうと思っています。

最初は、大切な目的から👇

目的別の運用方法

お金は無限。求め始めたら、キリがありません。

自分の生き方を成し遂げる為の手段として、お金があり

どの様に使うか？　何の為に使うのか？

ライフプランを考える事は、とても大切。

お金の役割は、①価値の尺度　②保存　③交換手段ですからね 。

目的別の資産運用は

時間軸を①超長期ベース（老後・相続用）、②中期〜長期ベースで考えます。

①オルカン（老後・相続用）

イメージしやすい様に、運用方法を図解しました。

妻の運用目的は、主に老後用。

子供2人は、現金で眠らせておくのは、勿体無いのでジュニアNISAで運用を行なっています。

30年以上先の事は、いくら考えても分からない事なので、そこはカントリーリスクを除いています。

この辺りは、やっぱり”オルカンの良さ”ですね。

②S&P500(車購入・娯楽用・住宅リフォーム等）

次は、私の話。

私は相対的に考えると米国派。

もし、子供が居なければPFの株式比率を高め、米国により投資していたと思います。

今までも、老後用以外の余剰資金は、米国のインデックス(S&P500)を買ってきました。

（出典：三井住友DSアセットマネージメント　【Vol.146】国内外の株式を長期保有していた場合、それぞれのリターンはどうなるの？）

『過去が良い→今後も続くとは限らない』と言う事は、どのファンドにも言える事。

要は、未来は分からないと言う事です。

全世界は、米国に比べ”分散重視”と言われていますが…

年率リスクは、グラフの推移からも分かる様に、全世界株式の方が高い(14.9>14.5)です。

（分散はしているが、新興国特有のリスクも背負っていると言う事）

一般的には、先進国よりも新興国の方が値動きは高く、

投資効率であるリターン/リスク（シャプレシオ）は、S＆P500の方が高い事が見て分かると思います。

（出典：野村アセットマネージメント　米国株式への長期投資が有効と考える３つの理由）

米国の生産年齢人口（15〜64歳）は、欧州・中国・日本と違って、2100年まで伸びている事が分かります。

また、皆さんもご存知の通りアメリカは、イノベーションを生む文化です。

その背景には、米国の学術レベルの高さがあります。

全世界大学ランキング2021、TOP10の内8校が米国です。

ビル・ゲイツ、マーク・ザッカーバーグは、ハーバード大学。

ジェフ・ベゾスは、プリンストン大学。

※全世界と米国株式を所有すると、時価総額加重平均が崩れる等の意見がありますが、承知した上での運用方法です。

両者の違いは、そこまで大きな論点ではありませんし、心地よく市場に居続けられる事の方が重要だと思っています。

目的別にファンドを分けるメリット

インデックス投資を行なっていて感じるのが、ファンド売却・出口部分の所です。

下図Aの様に資金を１つの証券口座に入れれば、管理は容易です。

その一方で、人は見た目に引っ張られるので

『何か、お金を使いたい！』時になったら、

全部一緒に運用しているAの箱からは、お金を引き出し難く感じる事でしょう…

Bの様に、目的別にファンドを切り分ける事によって、箱ごとの評価額が一眼で分かります。

また、Aの様に資金を引き出す際、余計な計算もしないで済みます。

老後用の資産運用は、マクロ経済スライドを加味して記事にまとめてあります↓

【焦らなくても大丈夫】新NISAの入金額を再確認

こちらのブログですね。

不安な方は、ご覧になって下さい。

子供達への金融教育

”円とドル”の分散がスタンダードな時代

円の総合的な実力を示す”実質実効為替レート”が、1970年以来の低水準となりました。

ドルやユーロなど、様々な外国通貨と比べた”円の実力”を示し、国内内外の物価格差を考慮した購買力を表す指標となります。

皆さんも、ご承知の通り22/23年はドル高（円安）。

食品やエネルギー高を強く感じた年ではなかったでしょうか？

うちの子も、パピコが小さくなったのを不思議がっていましたね。

“円の相対的な力”が弱まる中、資産を円預金のみで寝かして置くのは、それなりにリスクある時代となっています。

良い例がiPhone15の購入。ベースモデルは12.4万円〜（※2016年 iPhone7は7.９万円〜）。

米国のインフレ・ドル高の勢いは、円預金の利回りを遥かに上回ります。

我が家の対策として、実際に実施しているのは”ドル資産”を持つ事です。

今は、ネットで証券口座を開設する事が出来ますし、スマホで米国の株式や債券を購入する事も可能です。

目的を考えながら、余剰資金はドルに転換させています。

サテライト：米国ETF

コアは、米国に分散されたS&P500に任せて、サテライトでは、もう少し的を絞って投資をしようと思っています。

絞ると言ってもリスク資産の10％未満。

投資対象は、米国の情報セクター等ですね。

米国債券は、投資経験の目的が強いです。

【投資経験】米国債券の購入記録

米国の金融政策で債券利回りは、R5.9月時点で利回り4〜5％と旨みある水準。

住宅購入や出産などのライフイベントは終えて、リスクをそこまで取れない40代以降の方にオススメです。

気になる方は、覗いてみてください ^^

おすすめ書籍

今回紹介したコアサテライト戦略は、同年代の子育てYouTuberタザキさんの『お金の名著200冊を読破してわかった！投資の正解』を参考にしています。

お金の名著200冊を読破してわかった！投資の正解 [ タザキ ] 価格：1,848円（税込、送料無料) (2023/9/21時点)

・インデックス投資だけでは物足りない方

・投資手法によるオススメ書籍を知りたい方などに、オススメです ^^

「強い円」はどこへ行ったのか （日経プレミアシリーズ） [ 唐鎌大輔 ] 価格：990円（税込、送料無料) (2023/9/24時点)

マクロ経済の本を１冊読んでおくと、投資に対する本質が理解できると思います。

本質が理解出来れば、ファンドのグリップ力はより深まります。

今回紹介した実質実効為替レートは、唐鎌さんの本でも紹介されています。

自分達の資産運用・子供達の金融教育に、知っておいて損は無い知識です ^^

まとめ

最後まで、読んで頂きありがとうございました。